Economia
Reformando la Tasa de Usura: Abriendo Nuevas Puertas al Crédito.
El análisis sobre la viabilidad de conservar la tasa de usura tal como se encuentra establecida en Colombia vuelve a cobrar relevancia. Aunque esta disposición surgió para amparar a los consumidores de condiciones desmedidas, especialistas del ámbito financiero argumentan que actualmente actúa como un obstáculo para acceder al crédito formal, particularmente para las micro, pequeñas y medianas empresas (Mipymes).
La tasa de usura correspondiente a abril de 2025 fue determinada por la Superintendencia Financiera en un 25,62% efectivo anual (E.A.) para préstamos de consumo y ordinarios, mientras que para microcréditos se establece en un 41,8% E.A. Aunque esta última considera un mayor riesgo, sigue siendo insuficiente para satisfacer las exigencias de las Mipymes que carecen de historial crediticio o garantías adecuadas.
“La tasa de usura restringe notablemente el acceso al crédito formal para numerosas Mipymes”, advirtió Nicolás Villa, director ejecutivo de Platam, quien destacó que los financiamientos que logran ser aprobados requieren condiciones muy complicadas que encarecen el trámite y lo vuelven inaccesible.
Los sectores más perjudicados son aquellos con alta informalidad o escaso apoyo financiero: comercios minoristas, emprendimientos recientes y empresas en proceso de formalización. Ante esta situación, las fintech emergen como una alternativa viable, al presentar modelos de evaluación de riesgo más flexibles y créditos como factoring y confirming, que no demandan garantías tradicionales y se ajustan al flujo de caja de las empresas.
Gabriel Santos, presidente de Colombia Fintech, declaró que la tasa de usura ha excluido del crédito a dos millones de colombianos. Por lo tanto, propone una reforma estructural: implementar una regulación proporcional al riesgo, incentivar el fondeo institucional hacia fintech y reevaluar el uso de la tasa como herramienta de control para no obstaculizar la inclusión financiera.
“El acceso al crédito no puede seguir siendo un privilegio. Es momento de reconsiderar el sistema para que realmente represente a todos”, concluyó Villa.
